“畅购卡”事件风险启示与反思：影响、漏洞、威胁及策略分析

　　“畅购一卡通”自2014年因经营违规造成资金周转问题，无法及时完成对特约商户的资金结算，影响了广大持卡人的正常消费，目前全上海仅指定三家“全家便利”接受每日不超过3万元的“畅购卡”，造成客户挤兑，外省市售卡业务也基本暂停，受理渠道接连关闭导致客户恐慌，央行已介入调查。此事件对于预付卡行业影响巨大，中国支付网对事件反映出的影响、漏洞、威胁以及策略分析仅供参考。　　

　　一、 影响分析

　　1、人民银行

　　作为监管部门，势必对预付卡机构的备付金管理采取更加严格的监管措施，不排除年内会有多次针对备付金管理的检查，无论从检查频率和检查深度来说都会高于历年情况。

　　2、受理商户

　　受理商户在此次事件中真正损失的并不多见，但商户普遍表现出比较敏感的应对措施，即一旦发现有客户挤兑或不及时结算，立即停止受理，且这种应急措施可能在今后较长一段时间内持续，商户会缩短结算周期以加速资金的回笼，收取或提高预付卡企业的押金，设置金额限制，一旦达到预警就会采取单方面的措施。

　　3、企业购卡人

　　企业购卡人是本次事件中数量不多但是损失最大的群体，很多企业购卡金额较大，但还未作为福利使用就发生了大面积停用，相关退款政策不明，十分被动。

　　4、黄牛

　　黄牛在本次事件中即是受害者也是推动者，其前期收购了大量畅购卡，累计金额高达百万甚至更高，在大范围停用前，多家商户被黄牛挤兑，突击用卡，导致多家商户被迫关闭，加速了大范围停用的事态。同时其作为持卡人，在事件曝光前已有动向，提前对多家上海地区的预付卡机构进行排摸，其中得仕卡也受到了部分商户停用的影响，原因是黄牛恐慌性地突击用卡。

　　5、一般持卡人

　　一般持卡人是此次事件中的弱势群体，其被套金额多达上万，少的也有几千，目前受理、退卡、投诉、维权等方面都有较大困难，但此群体采取的普遍措施就是直接向媒体和监管部门反馈，影响结果不可小觑。

　　6、同行业预付卡机构

　　上海多家预付卡机构是次事件中最被动的，因为市场反应较快，而与“畅购一卡通”商户重叠的其他卡就遭到了较大影响，甚至影响到声誉。各预付卡虽然未受到因持卡人恐慌而导致的挤兑，但商户对于预付卡机构入驻的门槛纷纷提高，使得运营支出大大提高。

　　二、 漏洞分析

　　此事件的主要漏洞在于畅购对于备付金管理缺失，严重违背了备付金监管要求，私自挪用最终导致资金链断裂，因此未按照《备付金存管办法》操作备付金是最大漏洞。

　　三、 威胁分析

　　1、消费流量的实时监控较弱，黄牛的舆情监控不足，黄牛手上拥有大量资金，且针对市场消息的反应极快，任何一家商户都无法冷静应对客户挤兑，机构应在能力范围内尽量引导持卡人消费。

　　2、机构和商户沟通不畅，商户单方面的停用未经过事先约定，单方面做出应急措施损害了客户利益也损害了机构信誉。

　　3、商户资金准备不足，对于存在限额设置的商户，未能及时发现资金余量不足，商户停用后，无法及时补充资金，尤其是节假日(得仕卡最终临时用现金对部分商户增补押金)。

　　4、信息披露不足，影响范围迅速扩大时期，必须第一时间稳定消费者的情绪，避免跟风挤兑，同时在日常的运营推广中，应当以建立客户信心为导向开展。

　　四、 策略分析

　　1、严格按照《备付金存管办法》操作备付金收付业务，面对人民银行可能采取更严格的监管措施，预付卡机构应当缩短购卡资金的回款频率，提高备付金存管的合规性。

　　2、对持卡人进行风险评级，通过持卡人的消费数据分析，排摸可能有较高风险的客户(如黄牛)，建立相关数据库和系统监控，对其进行持续的流量跟踪和分析，及时调整监控名单，并结合商户限额等给予及时的风险警示;根据风险警示提早发现商户流量异动，采取相应的对策。

　　3、在与商户的合作约定中，建议与商户建立有效的沟通机制，包括不允许未经协商的单方面停用，任何停用应当通过书面通知并确保对方收到后方能执行;在资金不足或节假日期间，商户须提前告知预付卡机构增补资金，确保支付通道通畅。如遇到流量异动，商户可采取单日限额措施，但不推荐直接关闭，尽量减少对持卡人的影响。

　　4、针对客户挤兑等突发事件，应当通过多平台多渠道联动对消费者情绪进行干预，如微博、微信、报刊媒体、短信平台、移动APP消息通知等;针对购卡客户应当统一口径，以避免因解释不充分而导致客户误读;对资金余额较高的持卡人，需进行重点关注和安抚。