物联网引爆第三次信息技术革命 投资机会何在

　　从麻省理工学院Auto-ID实验室1999年第一次提出了“产品电子码”（Electronic Product Code,EPC）的概念至今,“物联网”（The Internet of Things）的概念已经风起云涌,被称之为第三次信息技术革命。 

　　物联网俨然已经上升到国家战略的高度,必将有大大小小的科技企业受益于国家政策扶持、进入科技产业化的过程中。物联网主要涉及的行业包括电子、软件和通信行业,通过电子产品标识感知识别相关信息,通过通信设备和服务传导传输信息,最后通过计算机处理存储信息。

　物联网概念主要包括三个行业的相关公司:二维码、射频器、感应器、芯片等相关产品厂商;通信行业中通信设备商、移动运营商、增值服务提供商;具有较强的数字处理能力的软件厂商及系统集成商。今天,我们所要做的是,拨开“物联网”概念华丽的迷雾,解构物联网产业链,探寻其中的商业机遇。 

　　从时间维度看,首先受益的是RFID和传感器厂商,接着是系统集成商,最后是物联网运营商。从空间维度看,增长最大的是物联网运营商,其次是系统集成商,最小的是RFID和传感器供应商。从横向的应用领域来看,短期看好基于手机增值服务的智能交通和智能金融中的部分基础应用,中期看好智能物流、智能建筑和智能电网的发展,长期看好智能家居和智能医疗的发展。 

　　信息采集:需求大但竞争激烈 

　　监测元器件与传感元器件及技术领域,将会成为浙江省发展物联网产业的重点领域之一。 

　　“如果依靠大量进口高价元器件,那不是帮助外国人赚钱吗？就像光伏产业,外国人把设备卖给我们,用这个钱购买我们的单晶硅,把钱赚走了,把污染留给我们。”浙江省经济和信息化委员会副主任郑一方对《浙商》记者说,“浙江省尤其是温州乐清有大批具有核心技术的物联网关键元器件、设备生产商,正泰集团的智能电表在意大利就卖了5万多只。我们可以把这个产业基础做实做好,物联网产业要做大,价格肯定得降下来,未来全国发展物联网可以到浙江采购元器件。” 

　　物联网是在当前通信网与互联网基础上的发展延伸,产业链也与通信网和互联网产业链类似。不同点在于上游新增了射频识别（RFID）和传感器,下游新增了物联网运营商。其中RFID和传感器是给物品贴上身份标识和赋予智能感知能力,物联网运营商是海量数据处理和信息管理服务提供商。 

　　在物联网导入期,首先受益的是RFID和传感器厂商,这是因为RFID和传感器需求量最为广泛,且厂商目前最了解客户需求。RFID和传感器是整个网络的触角,所以潜在需求量最大。 

　　在RFID的应用方面,中国市场主要集中在证照防伪、电子支付、出入控制、物品追踪管理、生产制造、仓储物流等领域。近几年,在政府和相关企业的重视下,我国RFID产业取得了快速发展,形成了芯片设计、电子标签制造、读写机具、系统集成与软件为一体的完整产业链条。 

　　“RFID/传感器环节突破机会大。”国联证券行业研究员熊云彩认为,“原因有二:第一是政府对RFID和传感器的支持;第二是RFID/传感器的技术门槛相对其他环节要低。” 

　　中国的第二代身份证项目,可以说是全球最大的RFID应用项目。除此之外,国家交通信息化建设为RFID在交通领域的增长提供了市场机会,如奥运会、全运会、世博会等电子门票均采用了RFID技术。但随着身份证这个庞大市场的饱和,再加上缺乏足以带动整体市场增长的大工程,中国RFID市场在 2008年也首度出现负增长。 

　　从增长空间的角度看,物联网产业链中增长最小的也是RFID和传感器供应商。相对物联网产业链其他环节,这个环节的入门门槛不高,产品平均售价一路走低,未来将面临增量难增收的情况。传感器网络这个最底端的领域,的确将会孵化出一些细分行业的龙头公司。然而,因为RFID和传感器厂商核心技术掌握度较低,很可能形成完全竞争的格局,必然会经历一轮生死搏杀,才会诞生出优势企业。 

　　信息处理与传递:容易催生寡头企业 

　　在互联网的发展过程中,制造网卡、主板和电脑的公司不是互联网领域取得最大蛋糕的公司。同样,在物联网产业链中,信息采集领域内的相关企业在未来的2－3年内,的确会挣钱,但不是最挣钱的。 

　　信息处理与传递领域内的企业在未来1－5年的市场前景将得到投资专家的看好,特别是运营商,直接涉及到了下游的应用,将有望直接分享收益。 

　　郑一方告诉《浙商》记者,网络设备及技术领域,也是浙江省发展物联网产业的重点领域之一。浙江省将根据物联网产业化应用对网络设备需求,大力发展应用于物联网领域的大容量、高传输效率的网络数据集成储存、智能处理、传输设备;积极开发生产面向3G系统各种基站间互联的各种传输设备及软件;研究开发调制方式多样、能适应复杂使用环境的移动通信接入技术的无线接入设备及其关键部件;着手开展Ipv4向Ipv6过渡的中、低端网络设备和终端研制与开发。 

　　作为中国无线传感网国家标准组创始成员、国际ISO/IEC JTC1 SGSN无线传感网标准组创始成员、国家标委会无线低压集抄系统标准工作组起草成员,杭州家和智能有限公司掌握了物联网的部份核心技术。“我们1000个节点的大规模快速组网技术和产品,在国际上也没有第二家。”家和智能董事长方正平对《浙商》记者说,凭借自主研发的UNIT平台,家和智能2010年物联网领域的营业收入将暴涨7倍,达到5000万元以上。 

　　在浙江省的中国电(600795,股吧)子科技集团第52研究所、36所、中船重工第715所,是国内较早从事物联网相关技术研究与应用开发的军工类企业,在传感器节点与网关设备开发、超声/非声探测设备研制、无线传感网自组网技术、安防技术与设备等领域已经拥有多项核心自主知识产权,在国内处于技术领先地位,代表了国家水平。 

　　联合证券分析师张熙认为,物联网业务的广泛开展必将对运营商的网络建设提出更高的要求,网络的升级、扩容、优化、融合势在必行。网络运营商的网络建设投资将对上游的通信设备制造商产生实质性利好,而且这个市场竞争格局已经非常清晰。具体而言,网络的升级换代对光纤产业将产生实质性利好,在物联网建设进程中,这些公司最先受益,确定性最高。 

　　电信运营商,也是积极推进物联网产业的生力军。中国移动总裁王建宙多次提到物联网将成为中国移动未来发展的重点。事实上,借助高质量的无线网络和信息技术,中国移动开发的一整套拥有自主知识产权的机器到机器通信（M2M）解决方案,已在智能楼宇、路灯监控、动物溯源、手机钱包、环境监测、电梯安全管理等方面得到广泛应用。 

　　国联证券行业研究员熊云彩认为,在物联网发展中期系统集成商开始受益,最具有投资价值。因为物联网行业对系统集成需求巨大,且本土系统集成商可贴近本土市场,更了解客户需求;加上对上游产业链的掌控能力,未来可催生寡头企业。物联网运营商的潜在收入最大,收益期最长。未来物联网具有海量信息的处理和管理需求、个性化的数据分析要求的特点,必将催生物联网运营商的需求量。对物联网运营商而言,面临的将是个从无到有的市场,增长空间最大。 

　　物联网应用:最易介入的层面 

　　“从中国目前的产业基础和技术基础来看,感知层和比较高档的传感器都还很薄弱;网络层也存在问题,主要是带宽不够、IP地址严重短缺;而在应用层的应用空间很大,足够让人可以展开想象的翅膀。” 国务院发展研究中心产业经济研究部部长冯飞在一次与浙商的对话中提到。郑一方向《浙商》记者介绍,在物联网技术应用开发领域,浙江省将着力推行涵盖工业信息化、城市管理、交通疏导、安全防范、百姓生活、环境保护等领域的物联网技术应用开发。 

　　浙江省公共政策研究院副院长、浙江省政府咨询委员会委员蓝蔚青刚刚提交了一份《关于与上海、江苏联建长三角智能型现代化城市示范区的建议》。他建议,在上海、杭州等有条件的城市,可以推行依托物联网应用技术的城市智能管理民生工程。“这不仅能提高城市运行效率,而且物联网企业也有事情可以干了。政府花钱买服务,为物联网企业创造出一个市场需求。”他对《浙商》记者说。 

　　物联网的应用领域,也是最具市场风险的环节。虽然物联网技术可以渗透到各个领域,不过最终还是由市场需求决定;落后于市场需求不行,过于超前也不行。“一幢别墅装好物联网智能家居系统需要200万元,还未必能够真正防盗。那我们还不如聘请保安养几条狼狗,或者去买个保险。”嘉兴市信息产业局副局长杨河对《浙商》记者说。杨河认为,物联网应用领域应该找到“刚性需求”。“对于那些可用可不用,可用别的系统代替的应用领域,尤其要注意投资风险;毕竟目前物联网系统成本比较高,现阶段推广会有一定难度。”他告诉《浙商》记者。 

　　根据杨河的研究,在危险品生产与运输、高架电网故障监测、智能交通、环境监测、台风预警、个人健康医疗与物流平台结算仓储等领域,现在就可马上介入。 

　　其中,智能交通等领域在嘉兴市已经广泛推广。不过,杨河认为现在的价格太高不利于大规模推广,他说:“现在一个节点2700元左右,我认为降到 500元左右才能大规模推广”。 

　　郑一方告诉《浙商》记者,浙江省先期将重点对公共安全、智能电网、智能交通、汽车电子、环保监测、安全生产、智能家居、健康医疗等具有一定技术成熟性、产业化应用基础的领域予以重点突破。 

　　从互联网的各种应用来看,排名最靠前的网络音乐、网络新闻并不是盈利能力最强的应用,最强的应用是排名未必最靠前的网络游戏、搜索引擎和即时通讯,这对物联网来说不无启示。